Mieux comprendre les SCPI fiscales

Qu’est ce qu’une SCPI fiscale ?

Les sociétés civiles de placement immobilier (SCPI) permettent d’investir dans l’immobilier à partir de 5 000 euros tout en mutualisant le risque. Mais c’est aussi un bon moyen d’alléger sa feuille d’impôt grâce aux SCPI fiscales. Les SCPI fiscales permettent de payer moins d’impôts tout en bénéficiant des avantages de la pierre-papier : investissement accessible, mutualisation du risque et gestion déléguée à des professionnels. 

Bénéficier d’avantages fiscaux attractifs 

Les SCPI fiscales permettent de bénéficier de réductions d’impôt attractives. L’avantage fiscal est valable dès la première année d’acquisition des parts. Il porte désormais sur 100% de l’investissement et non plus seulement 95% comme c’était le cas auparavant. Les recettes distribuées sont imposées dans la catégorie des revenus fonciers. Autre avantage, les parts peuvent être acquise en nue-propriété, ce qui permet d’optimiser sa fiscalité notamment lorsqu’on est assujetti à l’impôt de solidarité sur la fortune (ISF).

4 catégories de SCPI fiscales

Le montant de la réduction accordée dépend du dispositif sélectionné. On peut distinguer entre quatre grandes catégories de SCPI fiscales :

• Les SCPI Pinel permettent de défiscaliser sur le long terme. Ces SCPI de logement permettent de bénéficier des avantages fiscaux liés au dispositif Pinel. En contrepartie d’une obligation de louer pour 6, 9 ou 12 ans, l’investisseur reçoit une réduction d’impôt de 12%, 18% et 21% ;
   
• Les SCPI Malraux sont à utiliser dans le cadre d’une opération fiscale ponctuelle. L’investisseur acquiert un logement ancien situé dans un secteur sauvegardé ou une zone de protection du patrimoine architectural urbain et paysager (ZPPUAP), en vue de la réhabiliter et de le louer. La réduction d’impôt est de 30% du montant des travaux de restauration  pour les biens situés en secteur sauvegardé et 22% pour les biens situés en ZPPUAP (dans la limite de dépenses annuelles de 100 000 euros) ;
   
• Les SCPI Monuments historiques permettent de se constituer un patrimoine dans une catégorie de produits habituellement difficile d’accès. Comme pour les SCPI Malraux, l’investisseur peut déduire sa quote-part des travaux de rénovation. Une détention d’une durée minimale de 15 ans et le respect des contraintes inhérentes aux monuments historiques sont les deux conditions sine qua non ;
   
• Les SCPI de déficit foncier visent en particulier les gros revenus. Elles consistent à acquérir des immeubles anciens à rénover en zone urbaine. L’investisseur peut déduire de ses revenus fonciers un certain nombre de charges, notamment ses intérêts d’emprunt, et peut imputer sur son revenu global (dans la limite annuelle de 10 700 euros) le montant des travaux pendant les 10 années suivant l’investissement. Cet avantage fiscal n’entre pas dans le plafond global des niches fiscales. Utiliser le levier du crédit permet par ailleurs de tirer le meilleur parti des SCPI de déficit foncier.

Mixer les SCPI fiscales avec d’autres placements

Les SCPI fiscales peuvent présenter un rendement plus faible et se révéler plus difficiles à revendre. En outre, la pierre-papier est moins liquide que d’autres placements et vous séparer de vos parts peut demander quelques semaines ou quelques mois. Enfin, les SCPI fiscales entrent dans le calcul du plafonnement des niches fiscales à 10 000 euros. Comme dans toute stratégie patrimoniale, il est donc nécessaire de diversifier ses placements, quitte à mixer SCPI fiscales et SCPI de rendement. MeilleureSCPI.com est présent à vos côtés pour vous accompagner afin d’élaborer la stratégie qui vous correspond le plus.